什么是非预期损失

    什么是非预期损失?非预期损失计算公式预期损失实质上是一个统计意义上的损失，非预期损失它以平均值形式出现。非预期损失则反映了对这个平均值的偏离，它可以从违约的波动性中推算出来。

    非预期损失可以通过这个波动性与一个乘数的乘积而获得，该乘数与一定容忍度相对应。容忍度就是损失超过风险值(VAR)的概率。非预期损失VAR实际上是与一定容忍度相对应的一段统计置信区间内的临界值，违约的统计因此可以直接地以简单的方式应用于预期和非预期损失的确定方面。

    上述的非预期损失只是从违约率的偏离中推算出来的，实际上，损失对平均值的偏离还取决于追偿率的偏离以及对预期价值敞口的偏离.问题在于，这两种偏离要比违约率的偏离更难以量化。非预期损失通常人们并没有把它们研究清楚，使得非预期损失的估计存在不确定性。